Carry trade là gì ? Có rất nhiều nhà đầu tư chọn phương thức phân tích kỹ thuật forex khi giao dịch tiền tệ. Cách này rất hiệu quả, tuy nhiên chúng ta cũng có rất nhiều phương thức khác cũng mang lại hiệu quả không kém. Chẳng hạn như phân tích cơ bản, phần nhỏ mà chúng tôi muốn nhắc đến ở đây là carry trade (chiến lược giao dịch chênh lệch lãi suất).
Carry trade là gì?
Carry trade là đo lường sự chênh lệch lãi suất giữa hai đồng tiền, từ đó đưa ra chiến lược giao dịch. Mục đích chính của hình thức này là mua vào những đồng tiền có lãi suất cao và bán ra những đồng tiền có lãi suất thấp.
Vì bản chất khi giao dịch Forex là giao dịch theo cặp tiền, đồng tiền đứng trước gọi là đồng tiền cơ sở và đồng tiền đứng sau là đồng tiền định giá. Thêm vào đó, cơ sở của việc giao dịch với carry trade dựa vào việc bán đồng tiền này và mua đồng tiền kia.
Một ví dụ cụ thể để nhà đầu tư hiểu hơn về carry trade
Giả sử bạn muốn giao dịch với cặp AUD/USD. Động thái của bạn lúc này là mua AUD và bán USD. Vậy điều bạn cần lúc này là dùng USD để mua đồng AUD, nếu không đủ vốn để mua, bạn cần phải vay đồng USD từ phía ngân hàng.
Sự việc sẽ xảy ra như sau: bạn vay USD từ ngân hàng Mỹ để mua AUD và sau đó gửi AUD vào ngân hàng châu Âu. Một bên là trả lãi suất và một bên là nhận lại lãi suất. Trường hợp ngân hàng Mỹ bắt bạn phải trả 2% lãi suất vay, ngân hàng châu Âu trả cho bạn 6% lãi suất bạn gửi tiền vào, thì bạn sẽ nhận được 4% tiền lời từ số tiền bạn vay để may AUD. Đây chính là chiến lược carry trade.
Cách giao dịch carry trade
Như đã phân tích cặp tiền phía trên, chắc hẳn nhà đầu tư đã phần nào nắm được vai trò của carry trade. Cách giao dịch của nó khá đơn giản:
- Khi lãi suất của đồng AUD cao hơn lãi suất của đồng USD, thì bạn thực hiện lệnh mua AUD và bán USD và ngược lại khi AUD có lãi suất thấp hơn đồng USD, thì bạn thực hiện lệnh mua USD và bán AUD.
Tuy nhiên, có một điểm đáng lưu ý ở đây là ký hiệu của AUD/USD sẽ không thể thay đổi, dù bạn có thay đổi lệnh mua hoặc bán.
Bên cạnh đó, nếu chúng ta cứ giao dịch như thế này thì lợi nhuận mang lại sẽ không nhiều. Vì vậy, nhà đầu tư cần một phương án mạo hiểm hơn, chính là đòn bẩy. Sử dụng đòn bẩy có thể tăng được khối lượng giao dịch, thay vì giao dịch 1:1 thì bạn có thể giao dịch với đòn bẩy để tăng lên 1:100, lợi nhuận gấp 100 lần.
Mối quan hệ giữa carry trade và swap
Thực tế, Carry trade và swap có quan hệ rất mật thiết với nhau, swap được tính dựa trên sự chênh lệch lãi suất giữa hai đồng tiền. Chính vì vậy, nếu bạn muốn xác định cặp tiền nào đó có đang chênh lệch lãi suất hay không, thì có thể nhìn vào swap.
XEM THÊM: Swap là gì? Những điều mà một trader cần biết trong giao dịch forex
Cách chọn cặp tiền theo swap cũng khá đơn giản, bạn chỉ cần chọn cặp có swap dương so với hướng bạn đang giao dịch.
Phương pháp tìm swap đối với những nhà đầu tư sử dụng MT4 và MT5:
Mở phần mềm MT4 hoặc MT5 => chọn Market Watch => chọn một cặp tiền tệ bất kỳ => nhấn chuột phải chọn specification => chọn swap long hay swap short tùy vào chỉ số nào cho số dương.
Những lưu ý khi giao dịch với carry trade
Nhìn những phân tích trên, có vẻ như việc kiếm tiền không có gì là khó khăn, nhưng thực tế, chiến lược carry trade cũng tìm ẩn rất nhiều rủi ro mà nhà đầu tư cần lưu ý:
- Trong tương lai, chúng ta không thể biết được đồng tiền chúng ta đang mua có bị mất giá hay không. Nếu mất giá, có thể số tiền lãi bạn nhận được còn không đủ để bù vào tiền lỗ do đồng tiền bạn mua bị mất giá.
- Nhà đầu tư nên chọn những cặp tiền có chênh lệch lãi suất cao.
- Đầu tư vào chiến lược carry trade là đầu tư trong dài hạn, nên nhà đầu tư cần kiên nhẫn chờ đợi.
- Phân tích chuyển biến của nền kinh tế cũng là một cách hiệu quả để dự đoán tỷ giá trong tương lai, ngăn chặn rủi ro đồng tiền mất giá.
- Để có lại một khoản lợi nhuận tương đối khi sử dụng carry trade, bạn cần chuẩn bị một số vốn lớn.
Mặc dù, nhà đầu tư thường quan tâm những công cụ phân tích kỹ thuật hơn. Tuy nhiên, carry trade cũng là phương pháp cơ bản khá tuyệt vời và rất xứng đáng để cân nhắc giao dịch. Các tổ chức lớn và quỹ đầu tư cũng rất ưa chuộng carry trade, tôi tin rằng sau bài viết này, sẽ có nhiều nhà đầu tư chọn carry trade và carry trade sẽ còn phát triển nhiều hơn nữa.
