EBITDA Là Gì? Cách ứng Dụng EBITDA Vào Trong đầu Tư - FX Việt
FX Việt
  • Twitter
  • Subscribe
  • Likes
  • Kiến thức
    • Kiến thức cơ bản
    • Phân tích kỹ thuật
    • Mô hình nến
    • Mô hình giá
    • Hướng dẫn
    • Kinh nghiệm đầu tư
  • Khóa học
  • Đánh Giá Sàn
    • Tin tức về sàn Forex
  • Chiến lược
  • Giá vàng
    • Tin tức vàng
  • Tin tức
  • Bên lề
    • Tài chính
    • Đầu tư
    • Sách tài liệu
No Result
View All Result
No Result
View All Result
  • Twitter
  • Subscribe
  • Likes
FX Việt
No Result
View All Result

Trang chủ » Kiến thức » Kiến thức cơ bản » EBITDA là gì? Cách ứng dụng EBITDA vào trong đầu tư

EBITDA là gì? Cách ứng dụng EBITDA vào trong đầu tư

EBITDA là gì? Cách ứng dụng EBITDA vào trong đầu tư
Quynh Nhu by Quynh Nhu
13/12/2022
in Kiến thức cơ bản, Kiến thức
0

EBITDA là gì? EBITDA là một  trong các chỉ số tài chính được sử dụng để đo lường thu nhập của công ty trước khi khấu trừ lãi vay, khấu hao và thuế thu nhập doanh nghiệp. Để biết thêm thông tin chi tiết nhất về chỉ số EBITDA là gì, cách tính, ý nghĩa và các tình huống ứng dụng của chỉ số này như thế nào? Hãy cùng Fx.com.vn đi tìm hiểu thông qua bài viết hôm nay nhé!

Nội dung bài viết

  • EBITDA là gì?
  • Công thức tính EBITDA
  • Ý nghĩa của chỉ số EBITDA
  • Các trường hợp nên sử dụng cho EBITDA
  • Một số hạn chế của chỉ số EBITDA
  • Một số lưu ý khi sử dụng chỉ số EBITDA

EBITDA là gì?

EBITDA là chữ viết tắt của Earning before interest, taxes, depreciation and amortization trong tiếng Anh. EBITDA còn được gọi là lợi nhuận hoạt động của công ty hoặc doanh nghiệp.

Chỉ số EBITDA là một biện pháp thiết yếu nhất để đo lường hiệu quả tài chính của công ty. Trong một số trường hợp nhất định, chỉ số này được sử dụng để thay thế cho thu nhập hoặc thu nhập ròng và ngày nay nó được sử dụng rộng rãi.

EBITDA là gì? EBITDA là viết tắt của từ gì?
EBITDA là gì? EBITDA là viết tắt của từ gì?

Công thức tính EBITDA

Chỉ số EBITDA có thể được xác định bằng một trong ba công thức sau:

  • EBITDA = Lợi nhuận sau thuế + Thuế + Lãi vay + Khấu hao
  • EBITDA = Lợi nhuận trước thuế + Lãi Vay + Khấu hao
  • Hoặc EBITDA = EBIT + Khấu hao

Dữ liệu về lợi nhuận trước thuế, lợi nhuận sau thuế, thuế, khấu hao và lãi vay có thể được tìm thấy trong báo cáo tài chính hoặc báo cáo lưu chuyển tiền tệ của công ty. Ebit sẽ được lấy từ bảng hoạt động kinh doanh.

Để giúp bạn hiểu cách tính EBITDA, chúng tôi đã đưa vào một ví dụ bên dưới:

Ví dụ: Một công ty có lợi nhuận sau thuế là 100 triệu đồng, nộp thuế thu nhập doanh nghiệp là 20 triệu đồng, chi khấu hao là 10 triệu đồng, chi phí lãi vay phát sinh là 10 triệu đồng. Do đó, EBITDA của doanh nghiệp được tính như sau:

Theo công thức EBITDA =  Lợi nhuận sau thuế + Thuế + Lãi vay + Khấu hao = 100 + 20 +10 + 10 = 140 triệu đồng. 

Cách tính EBITDA trong đầu tư tài chính như thế nào?
Cách tính EBITDA trong đầu tư tài chính như thế nào?

Ý nghĩa của chỉ số EBITDA

Khi nghe đến EBITDA, bạn có thể hỏi tại sao nên sử dụng nó thay vì các chỉ số tài chính khác như lợi nhuận trước thuế, lợi nhuận sau thuế, tỷ suất sinh lời,… Theo phản hồi, chỉ số này có ý nghĩa và lợi ích đáng kể cho các doanh nghiệp và nhà đầu tư.

Dưới đây là một số ý nghĩa cơ bản của chỉ số này:

  • Giúp các nhà quản lý, nhà đầu tư đánh giá đúng hơn về hiệu quả kinh doanh của tổ chức, từ đó đưa ra nhận định chính xác về tiềm năng phát triển trong tương lai
  • Hơn nữa, việc sử dụng EBITDA giúp nhà đầu tư loại bỏ các vấn đề về kế toán để tạo ra bức tranh tài chính chính xác nhất cho tổ chức, doanh nghiệp.
  • Tuy nhiên, đối với các doanh nghiệp trong lĩnh vực sản xuất, công nghệ thông tin hoặc các ngành khác có chi phí khấu hao lớn dẫn đến lợi nhuận ròng thấp, việc sử dụng EBITDA sẽ giúp làm đẹp các báo cáo tài chính, tạo niềm tin cho nhà đầu tư
  • Chỉ số EBITDA có thể giúp bạn đánh giá đúng tiềm năng của từng doanh nghiệp và đưa ra lựa chọn, đặc biệt khi nghiên cứu và so sánh giữa các doanh nghiệp có sự khác biệt lớn về thuế thu nhập doanh nghiệp. Chọn khoản đầu tư tốt nhất.
Ý nghĩa của chỉ số EBITDA trong đầu tư là gì?
Ý nghĩa của chỉ số EBITDA trong đầu tư là gì?

Các trường hợp nên sử dụng cho EBITDA

EBITDA là một thống kê tài chính được nhiều công ty, doanh nhân và nhà đầu tư sử dụng để hiểu hiệu quả môi trường hiện tại và đánh giá tiềm năng trong tương lai của công ty. Tuy nhiên, không phải tất cả các cách sử dụng EBITDA đều thể hiện đầy đủ ý nghĩa thực sự của nó.

Chỉ số EBITDA thường được sử dụng trong các trường hợp sau:

EBITDA thường được sử dụng trong các lĩnh vực công nghiệp nơi giá trị tài sản, tỷ lệ và quy mô lớn dẫn đến chi phí khấu hao đáng kể. Trước tình hình đó, việc áp dụng EBITDA giúp làm đẹp báo cáo tài chính cho doanh nghiệp, tạo niềm tin cho nhà đầu tư.

Khi so sánh chỉ số EBITDA trong khoảng thời gian dài hơn so với chỉ số trung bình của các doanh nghiệp và doanh nghiệp cùng ngành. Điều này cung cấp cho các nhà đầu tư một bức tranh đầy đủ hơn về công ty đang được đề cập.

Chỉ số EBITDA được sử dụng trong các mô hình dòng tiền định giá và định giá EV/EBITDA. Các nhà đầu tư cũng có thể sử dụng EBITDA để thay thế dòng tiền trong hoạt động của công ty trong các trường hợp cụ thể.

EBITDA được sử dụng trong nhiều mô hình định giá khác nhau, bao gồm EBITDA Margin, EBITDA/Chi phí lãi vay, EBITDA/Chi phí khấu hao, Nợ/EBITDA…

Các trường hợp nên sử dụng cho EBITDA
Các trường hợp nên sử dụng cho EBITDA

Một số hạn chế của chỉ số EBITDA

Vì chỉ số này vừa có ý nghĩa lớn đối với các nhà đầu tư và doanh nghiệp vừa giúp công ty “làm đẹp” các chỉ số báo cáo tài chính. Do đó, sẽ có một số công ty sử dụng nó để tạo ra các báo cáo giả, không đúng sự thật. Do đó, nhiều nhà đầu tư có thể gặp vấn đề và đưa ra các quyết định sai lầm nếu họ chỉ sử dụng chỉ số EBITDA để phân tích các công ty.

Đồng nghĩa với điều đó, nhà đầu tư nên sử dụng đồng thời các chỉ số phân tích khác nhau để có thể đưa ra các quyết định mua bán, vào lệnh hợp lý nhất để tránh các thua lỗ có thể xảy ra.

Một số lưu ý khi sử dụng chỉ số EBITDA

Chỉ số EBITDA không phải là sự thay thế cho dòng tiền

Chi phí lãi vay và thuế thu nhập doanh nghiệp không được bao gồm trong Chỉ số EBITDA. Tuy nhiên, không công ty nào có thể hoạt động mà không phải chịu chi phí lãi vay và nộp thuế nhà nước. Do đó, thật vô lý khi chỉ đánh giá chỉ số EBITDA mà không quan tâm đến dòng tiền của doanh nghiệp.

Chi phí lãi vay có thể bị sai lệch bởi chỉ số EBITDA

Để chứng minh điều này, hãy xem xét ví dụ sau: Lợi nhuận sau thuế của một công ty là 100 triệu đồng, chi phí lãi vay là 110 triệu đồng và chi phí khấu hao là 50 triệu đồng. Như vậy, nếu chỉ xem xét đơn thuần 3 thông số này ta có thể thấy EBITDA của công ty là 260 triệu đồng và công ty có đủ tiền để tiếp tục hoạt động và chi trả cho các chi phí lãi vay.

Tuy nhiên, máy móc và thiết bị của công ty cuối cùng sẽ bị hao mòn và cần được sửa chữa hoặc cải tiến. Kết quả là công ty hoạt động không tốt và rất khó trả lãi.

Một số lưu ý khi sử dụng chỉ số EBITDA
Một số lưu ý khi sử dụng chỉ số EBITDA

Không nên bỏ qua chất lượng lợi nhuận ròng

Trong quá trình tính toán, chỉ số EBITDA có thể bị ảnh hưởng bởi các thủ thuật kế toán được thiết kế để tạo ra giá trị EBITDA cao và tạo niềm tin cho các nhà đầu tư. Do đó, chỉ số EBITDA không đáng tin cậy cho lắm, bạn không nên chỉ dựa vào chỉ số này mà bỏ qua chất lượng lợi nhuận ròng của công ty.

Chỉ số EBITDA làm giảm giá trị của công ty

Một nhược điểm khác của chỉ số EBITDA là nó có thể làm cho công ty của bạn có vẻ rẻ hơn thực tế. Điều này xảy ra khi các nhà đầu tư chỉ quan tâm đến bội số của chỉ số EBITDA và bỏ qua dữ liệu về thu nhập ròng của doanh nghiệp.

Kết luận

Bài viết trên đây của FX Việt đã cung cấp cho bạn các khái niệm cơ bản về EBITDA là gì, cách tính toán, ý nghĩa của nó, các trường hợp sử dụng, hạn chế của EBITDA. Hy vọng rằng bài viết này đã cho bạn biết thêm về một chỉ số khác trong đầu tư được sử dụng để phân tích sự thành công trong kinh doanh của một công ty. Tuy nhiên, EBITDA cũng có những hạn chế nhất định nên đừng quên kết hợp nó với các chỉ số tài chính khác để có được bức tranh chính xác nhất về tiềm năng của doanh nghiệp nhé! Hãy truy cập website của chúng tôi để cập nhật thêm nhiều thông tin hữu ích khác nhé! Chúc bạn đầu tư thành công!

5 / 5 ( 1 bình chọn )
Bài Trước Đó

Euro giảm khi các công ty đô la Mỹ đăng PPI và trước CPI. EUR/USD sẽ bứt phá cao hơn?

Bài Tiếp Theo

Fomo là gì? Hướng dẫn thoát khỏi FOMO trong ngoại hối

Liên QuanBài Viết
Tìm hiểu mô hình giá Broadening Right Angle (Góc phải mở rộng)
Kiến thức

Tìm hiểu mô hình giá Broadening Right Angle (Góc phải mở rộng)

17/01/2023
Kiến thức về mô hình nến Bullish Kicking và Bearish Kicking
Mô hình nến Nhật

Kiến thức về mô hình nến Bullish Kicking và Bearish Kicking

16/01/2023
Tìm hiểu về mô hình nến Bullish Counterattack Line
Mô hình nến Nhật

Tìm hiểu về mô hình nến Bullish Counterattack Line

16/01/2023
Advance Block Pattern là gì? Hướng dẫn giao dịch với mô hình nến Advance Block Pattern
Mô hình nến Nhật

Advance Block Pattern là gì? Hướng dẫn giao dịch với mô hình nến Advance Block Pattern

16/01/2023
Forex Signals là gì? Nên dùng tín hiệu Forex trong giao dịch hay không
Kiến thức cơ bản

Forex Signals là gì? Nên dùng tín hiệu Forex trong giao dịch hay không?

11/01/2023
Đầu cơ là gì? Phân biệt khái niệm đầu cơ và đầu tư
Kiến thức cơ bản

Đầu cơ là gì? Phân biệt khái niệm đầu cơ và đầu tư

10/01/2023
Lịch kinh tế là gì? Hướng dẫn cách xem và ứng dụng lịch kinh tế Forex
Kiến thức cơ bản

Lịch kinh tế là gì? Hướng dẫn cách xem và ứng dụng lịch kinh tế Forex

09/01/2023
Keltner Channel là gì? Hướng dẫn sử dụng chỉ báo Keltner Channel
Kiến thức cơ bản

Keltner Channel là gì? Hướng dẫn sử dụng chỉ báo Keltner Channel

05/01/2023
Mô hình nến Window và biến thể của mô hình Window trong Forex
Mô hình nến Nhật

Mô hình nến Window và biến thể của mô hình Window trong Forex

05/01/2023
Load More
Bài Tiếp Theo
Fomo là gì? Hướng dẫn thoát khỏi FOMO trong ngoại hối

Fomo là gì? Hướng dẫn thoát khỏi FOMO trong ngoại hối

Subscribe
Login
Notify of
guest
guest
0 Comments
Inline Feedbacks
View all comments

BẢNG XẾP HẠNG

1
LiteFinance
2
Saxo Bank
3
Interactive Brokers
4
IG
5
Ducascopy

BÀI VIẾT NỔI BẬT
Tổng hợp các mã cổ phiếu dưới 10k tiềm năng năm 2021

Tổng hợp các mã cổ phiếu dưới 10k tiềm năng năm 2022

02/11/2021
Top 7 sàn BO uy tín hiện nay tại Việt Nam 2022

Top 7 sàn BO uy tín hiện nay tại Việt Nam 2022

22/12/2020
Những sàn forex tặng tiền cho người chơi mới uy tín tại Việt Nam

Những sàn Forex tặng tiền cho người chơi mới uy tín tại Việt Nam

07/08/2020
Tổng hợp những loại cổ phiếu giá rẻ tiềm năng 2021

Tổng hợp những loại cổ phiếu giá rẻ tiềm năng 2022

21/09/2021
Top 5 ứng dụng đào coin bằng điện thoại uy tín và an toàn hiện nay

Top 5 ứng dụng đào coin bằng điện thoại uy tín và an toàn hiện nay

09/08/2021
MetaTrader 5 là gì Ưu và nhược điểm của MT5 so với MT4

MetaTrader 5 là gì? Ưu và nhược điểm của MT5 so với MT4

10/09/2020
Tổng hợp các mô hình nến đảo chiều những trader cần nắm

Tổng hợp các mô hình nến đảo chiều những trader cần nắm

03/08/2020
Chỉ báo ZigZag là gì Cách dùng nó trong giao dịch forex

Chỉ báo ZigZag là gì? Cách dùng nó trong giao dịch Forex

07/09/2020
XAUUSD là gì trong giao dịch Forex

XAUUSD là gì trong giao dịch Forex?

27/08/2020
Danh sách các sàn Forex bị bắt từ trước đến nay mới nhất 2020

Danh sách các sàn Forex bị bắt từ trước đến nay mới nhất 2022

06/10/2020
Khóa học Forex Online tại Fx.com.vn
Khóa học Forex Online tại Fx.com.vn
Logo FX Việt
  • https://fx.com.vn
  • 0907180889
  • support@fx.com.vn
  • Tầng 23, AB Tower, 76A Lê Lai, phường Bến Thành, Quận 1, Tp. Hồ Chí Minh.
  • 24/7

LIÊN KẾT

Giới thiệu
Liên hệ
Chính sách bảo mật
Điều khoản sử dụng
Tuyển dụng
Mở tài khoản thực
Bảng giá banner

ĐỐI TÁC

Sanuytin.com

TIN MỚI CẬP NHẬT

Forex4you có lừa đảo hay không? Có nên giao dịch tại Forex4you?

19/01/2023
Đánh giá sàn Valutrades qua ưu điểm và nhược điểm

Đánh giá sàn Valutrades qua ưu điểm và nhược điểm

18/01/2023
Khủng hoảng tiền tệ là gì? Nguyên nhân dẫn đến khủng hoảng tiền tệ

Khủng hoảng tiền tệ là gì? Nguyên nhân dẫn đến khủng hoảng tiền tệ

18/01/2023

© 2021 Bản quyền thuộc Fx.com.vn. Vui lòng trích dẫn nguồn khi sử dụng lại nội dung!

Giao dịch forex mang một mức độ rủi ro cao đối với vốn của bạn và có thể dẫn đến mất vốn. Vì vậy, hãy đảm bảo rằng bạn hiểu đầy đủ các rủi ro liên quan và tìm kiếm lời khuyên độc lập nếu cần thiết. Nếu bạn cần hỗ trợ hãy liên hệ với chúng tôi tại support@fx.com.vn.

DMCA.com Protection Status
Về đầu trang
No Result
View All Result
  • Kiến thức
    • Kiến thức Forex
    • Kiến thức cơ bản
    • Phân tích kỹ thuật
    • Mô hình nến
    • Mô hình giá
    • Hướng dẫn
    • Kinh nghiệm đầu tư
  • Khóa học
    • Khóa Học đào tạo Forex
    • Khóa Học Cơ Bản
    • Khóa Học Trung Cấp
    • Khóa Học Nâng Cao
    • Khóa Học Chuyên Gia
  • Chiến lược
  • Sàn Forex
    • Đánh Giá Sàn
    • Tin tức về sàn Forex
  • Vàng online
    • Giá vàng
    • Tin tức vàng
  • Tin tức
  • Bên lề
    • Tài chính
    • Sách tài liệu
    • Quotes hay

© 2021 FX Việt - Cập Nhật Tin Tức Và Chia Sẻ Các Kiến Thức Forex Việt Nam Mới Nhất

wpDiscuz