USD/JPY giao dịch ở mức thấp hàng tuần mới (131,73) sau sự suy giảm của Chỉ số giá tiêu dùng Hoa Kỳ (CPI) và tỷ giá hối đoái dường như đang trên đà kiểm tra mức thấp hàng tháng (130,39) sau khi vật lộn để đẩy trở lại trên mức SMA 50 ngày.
USD/JPY giao dịch ở mức thấp hàng tháng sau khi không đẩy lùi được SMA 50 ngày
USD/JPY bắt đầu một loạt các mức cao và thấp hơn bất chấp lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ phục hồi và tỷ giá hối đoái có thể tiếp tục giảm trong những ngày tới nếu không bảo vệ được phạm vi mở cửa cho tháng 8.
Có vẻ như sự suy giảm trong CPI của Mỹ đang thúc đẩy suy đoán về sự điều chỉnh trong hướng dẫn trước của Cục Dự trữ Liên bang về chính sách tiền tệ vì Chủ tịch Jerome Powell thừa nhận rằng “có thể sẽ trở nên thích hợp để làm chậm tốc độ tăng trong khi chúng tôi đánh giá cách điều chỉnh chính sách tích lũy của chúng tôi đang ảnh hưởng đến nền kinh tế và lạm phát”.
Do đó, suy đoán về sự thay đổi chính sách của Fed có thể khiến USD/JPY chịu áp lực vì Công cụ FedWatch của CME hiện phản ánh xác suất lớn hơn 60% cho một đợt tăng lãi suất 50bp vào tháng tới và vẫn còn phải xem liệu Thị trường Mở Liên bang Ủy ban (FOMC) sẽ điều chỉnh cách tiếp cận của mình tại quyết định lãi suất tiếp theo vào ngày 21 tháng 9 khi Thống đốc Michelle Bowman lập luận rằng “các mức tăng tương tự nên được đưa ra cho đến khi chúng ta thấy lạm phát giảm một cách nhất quán, có ý nghĩa và lâu dài”.
Cho đến lúc đó, USD/JPY có thể tiếp tục tăng trở lại từ mức thấp nhất trong tháng 6 (128,60) trong bối cảnh kỳ vọng ngày càng giảm về việc Fed tăng lãi suất 75bp, nhưng sự nghiêng về tâm lý bán lẻ có vẻ sẽ tiếp tục tồn tại khi các nhà giao dịch bán ròng cặp tiền này. nhất trong năm.
Báo cáo IG Client Sentiment cho thấy 37,61% nhà giao dịch hiện đang mua ròng USD/JPY, với tỷ lệ nhà giao dịch ngắn và dài là 1,66-1.
Số lượng nhà giao dịch mua ròng cao hơn 4,54% so với ngày hôm qua và 13,15% so với tuần trước, trong khi số lượng nhà giao dịch bán ròng cao hơn 9,53% so với ngày hôm qua và cao hơn 1,72% so với tuần trước. Sự gia tăng lãi dài ròng đã giúp giảm bớt sự nghiêng về tâm lý bán lẻ khi 32,87% nhà giao dịch mua ròng mua USD/JPY vào đầu tuần này, trong khi sự gia tăng của vị thế bán ròng diễn ra khi tỷ giá hối đoái bắt đầu giảm một loạt cao và thấp.
Như đã nói, USD/JPY có thể cố gắng kiểm tra mức thấp hàng tháng (130,39) khi nó vật lộn để đẩy trở lại trên đường SMA 50 ngày (135,24) và suy đoán về các đợt tăng lãi suất nhỏ hơn của Fed có thể khiến tỷ giá hối đoái chịu áp lực tăng lên. từ mức thấp nhất của tháng 6 (128,60) được làm sáng tỏ.
Tỷ giá USD/JPY biểu đồ hàng ngày
USD/JPY có thể đe dọa phạm vi mở cửa tháng 8 khi nó vật lộn để đẩy trở lại trên đường SMA 50 ngày (135,24), với những nỗ lực không thành công để đóng trên 135,30 (mở rộng 50%) đẩy tỷ giá hối đoái trở lại mức trùng lặp Fibonacci xung quanh 132,20 (78,6% thoái lui) đến 133,20 (mở rộng 38,2%).
Chuỗi mức cao và mức thấp hơn gần đây có thể dẫn đến thử nghiệm vùng 130,20 (mở rộng 100%) đến 130,60 (mở rộng 23,6%), với sự phá vỡ mức thấp hàng tháng (130,39) mở ra khu vực 129,40 (mở rộng 261,8%).
Tuy nhiên, việc không thể đóng cửa dưới mức chồng chéo xung quanh 132,20 (mức thoái lui 78,6%) đến 133,20 (mức mở rộng 38,2%) có thể giữ USD/JPY trong phạm vi hàng tháng, nhưng cần đóng cửa trên 135,30 (mức mở rộng 50%) để đưa các mức hàng đầu trở lại rađa.
